今年以来，监管加码互联网金融的声音不断，在央行发布的《中国金融稳定报告2014》中，余额宝已经被央行定性为基金直销产品，那么它在赎回操作上，应该符合相应的监管原则。从某种意义上看，余额宝们“提前支取不付罚息”的最大政策红利已经结束。

　　如今，余额宝曾经的高收益率和流动性强这两大优势，正在被消弱， 最新数据显示，五月份以来，互联网理财产品最新7日年化收益率，余额宝为4.969%，在微信理财通之后，失守5%关口；就连收益率较高的“掌柜钱包”也从5.718%小跌至5.5820%，虽然余额宝的7日年化收益率相对而言跌幅较小，但“宝宝”们整体的收益水平近来维持了跌势。

　　当购买股票的风险再一次成为每个散户老百姓不得不面临的问题，当房地产成为富人玩的游戏，货币基金也不再有保障，连黄金走势都得看美联储政策的时候，“保险”理财产品的稳定收益或许正在让国人慢慢接受“理财稳字当先最保险”的事实，而保险理财产品作为其代表性产品之一，受到越来越多人的青睐。

　　理财市场“混战” 保底高收益方是“财道”

　　尽管互联网“宝宝”的高收益光环正在渐渐褪色，但一场由互联网“宝宝”军团引发的理财混战仍在持续。近期的市场上，银行理财产品和互联网金融产品在继续比拼收益率。

　　据普益财富的统计，5月3日—5月9日这一周，91家银行共发行了757款理财产品，债券和货币市场类产品共计330款，其中人民币债券和货币市场类产品297款，平均预期收益率为5.11%，外币债券和货币市场类产品33款，平均预期收益率为3.56%；组合投资类产品共计376款，平均预期收益率为5.39%；融资类（包含票据资产、收益权、信贷资产和信托贷款）产品4款，平均预期收益率为6.08%；结构性产品共计46款，较上期报告增加29款，平均预期收益率为5.81%。

　　在众多的理财产品中，记者发现保底高收益的保险理财产品很是热销，除了互联网货基，互联网销售的保险投资产品可谓是最大的亮点。虽然不同与“余额宝”们有着随时可以支取的流动性，但是1年的持有期限却可以提供5.15%左右的收益率，这在货币基金整体收益下滑的背景下，可谓是收益率最给力的低风险产品。（《保险法》相关条款确保即使寿险公司倒闭，也要确保寿险产品的持有人利益，因此其安全性较高。）

　　目前，各大保险公司直销平台保险第三方平台都有此类产品销售，如泰康在线热销的一款“旺财一号”，此款产品与特定资产项目挂钩，并以此来支撑5.15%的预期收益率，而且购买后可立即获得1%收益返还，相当6.15%。此种收益是一年期的稳定收益，而不是浮动的收益，当前由于局部市场流动性紧张，市场上大多数短期高利率理财产品大多不保底，而此款产品则能承诺保底收益在年化利率的2.5%。此外，值得注意的是，泰康的王牌理财产品e理财B进取型账户相配合的低风险货币账户，在今年1-4月的年化收益已经达到8.49%。与旺财一号不同的是，这款产品不保底，虽然收益更高但有一定风险，较适合有一定风险承受能力的人群。其实，在众多理财产品中，市场利率不可能一直维持在高位，面对理财的风险，保底高收益产品才是咱老百姓理财的“王道”。