如何治理信用缺失，是个系统工程。我认为，征信与定价信用是两个好的途径。征信是前提，定价信用是过程，最终目的是通过信息对称来纠正非正义、非公正的信用关系，让一切不讲信用之行为原形毕露、让信用缺失者付出高昂代价。

　　(1)关于征信：

　　征信的原理就是“从你的过去，可以预测你的未来”。征信报告，被视为自然人和企业法人的“经济身份证”。征信在欧美发达国家已经有100多年的历史。我国征信起步较晚，从20世纪80年代开始，但发展很快，目前我国征信立法已进入实质性阶段，10月12日国务院法制办发布了《征信条例》(征求意见稿)。这一条例比较符合我国的国情，同时吸收了发达国家成熟的经验与失败的教训，明确了我国中央银行是国务院征信监督管理部门，对征信机构设置了一定的门槛，注册资本分别为500万元和5000万元(主要区别在于能否提供信用报告)。

　　关于我国未来征信行业的发展，我有三点想法：第一，今后应鼓励发展更多的市场化的征信机构，这样才能根据客户的需要不断改进信用信息服务的质量。但是在征信行业发展的初期，设置较高的门槛、由政府主推是必要的。第二，中央银行及其所管辖的征信机构，如何与行政机关、司法机关有条件地共享信息是个课题。现在有信用记录、信息数据的部门很多，除了央行和各金融机构以外，还有工商、公安、海关等，如何实现合理合法的信息共享，十分重要。第三，如何保护个人隐私、商业秘密问题。征信条例第五条讲“征信机构应当依法保护个人隐私和商业秘密”，但侵犯个人和企业隐私权后的处罚力度不够。

　　(2)关于定价信用：

　　信用需要定价，即运用数理的方法和信息的手段，评估、度量、精算信用，将定性的信用定量化。如何定价信用，这是广大的信用理论工作者和实践者不断探索和孜孜以求的事情。我是研究区域信用体系建立的，这个区域大到一个国家和省份，小到一个地级市、县级区。我经常思考这样的问题，一个区域的信用状况好与坏、信用度高与低，拿什么来衡量？建立信用指数模型是定价信用的良策之一。全球最大的小商品城，浙江省义乌市，是个从“一无所有”(几乎没有资源)，到“无所没有”(几乎囊括了所有的商品)的城市，依靠的就是市场，而市场的繁荣依靠的是信用。所以，义乌市政府十分重视信用建设，重视提升城市的软实力。故委托北京大学中国信用研究中心共同研发了义乌市场信用指数(YMCI)，我们运用70个具体指标，从不同的角度观察和预警市场信用状况，使其成为义乌信用的风向标和晴雨表，为该区域市场信用体系的建立与完善乃至经济的发展，提供有价值和有说服力的参考依据。可以说，当国内大多数地区尚停留在信用建设的初级阶段时，敢为天下先的义乌人已经步入信用指数时代。

　　总之，征之以信，并定价信用，是治理包括公司、个人、政府信用缺失的“灵丹妙药”，是积累信用财富、提升效率与效益、推动世界文明进步的有力帮手。 徐德顺

　　作者简介：徐德顺，北京大学中国信用研究中心研究员、中国企业联合会管理咨询委员会委员，义乌市场信用指数(YMCI)课题组主要成员之一。