理财理念

   理财规划的目标是什么呢？理财规划就是根据自己的现有资产状况、未来收支状况以及风险偏好为基础，通过科学的方法重新摆布资产、运用财富，为自己及家人建立一个安心富足健康的生活体系，实现人生各阶段的目标和理想，最终达到财务自由的境界，即首先是安排好当前的生活，将资产作合理的分配。

理财规划师
   黎于蓝：金融本科，理财规划师，江门市区农村信用合作联社零售业务部经理助理，从1999年4月开始从事金融业务，10年磨砺积累了较丰富的工作经验，从2006年12月开始重点从事理财业务工作。

理财对象

   徐先生是80后独生子，新一代股民，理财意识强。目前其资产状况如下：现金5万元，基金18万元，股票12万元，投连保险5万元，共计40万元。目前徐先生年收入8万元。20年总收入约为8×20=160万元。考虑参与兼职或升职加薪，20年总收入有望达到200-400万元。徐先生有社保、有意外保险，现在还未结婚。父母健在，都有收入、社保，还有一套房子，未来徐先生的养老压力小。

财务分析

   从花费看，徐先生生活支出50000元/年。20年大项支出：结婚10万元，生儿育女3万元，旅游20万元，孩子抚育及教育医疗约60万元，生活费60万元，其他(购车、装修等)至少50万元，共计：203万元(以上未考虑通货膨胀因素)。

  简单来看，未来20年内，160万元薪金收入，加上现有近现金40万元，合计200万元，支付203万元的账单，只有3万元的缺口，但是如果考虑到通货膨胀和资产贬值因素，未来将会出现更大财务缺口，实际上每个人都有可能因重大疾病、或单位变动或社会变动而失业，一旦失业将出现财务危机，正因为意识到潜在的财务压力，在2008年1月前后，徐先生开始积极理财，购入股票、基金等产品，但是随后股市的调整，让他不知所措，担忧起资产的安全。

理财建议

  更优的理财方案可能选择如下方式：

   现金：保留现金10000元，加平均每月6000元薪金，主要提供生活、礼仪等基本费用。

  储蓄：两张3000元3年定期存单，一张1年定期3000元存单，共9000元；2张储蓄卡(尽量避免跨行取款，跨行取款每次5元手续费，卡过多则需支付更多年费)，共存款4000元，其中工资卡等开通网上银行或自动交费还款业务；信用卡办金卡5张，信用额度分别为5000元3张卡，1万元两张，共计4.5万元。信用卡主要用来免息消费，刷够一定次数一般可免年费，刷得更多可能还有奖励。10000元现金、6000元工资，9000元定期存款，储蓄卡活期4000元储蓄和2万元透支额度共计4.9万元，可用于应急，如无应急，则定期存款可以拿到较高利息。

   债券：鉴于当前加息阶段，暂不进行投资，出现收益率超过6%的中期债券，可考虑少量投资。

  房地产：全国整体处于技术与政策基本面顶部双背离，成本为3000元/平方米的房子在广州、深圳等地区已经卖到10000元/平方米以上，泡沫严重，中期风险较大，暂不进行投资。

   基金：基金基本随大盘涨跌，鉴于目前政府对大盘超过6000点的严重忧虑，一年内已无大涨空间，建议逢高尽快了结。

   内地股票：国内股票整体市盈率已达到30倍以上，风险累计已重，长期投资价值已近负数，尤其是国内有色金属类股票风险极大。建议尽快卖出。

   保险：保险的主要功能是出风险时，有一份保障，鉴于社保、意外伤害类保险已购买，已投的投连险，主要取决于股市涨跌，建议立即止损退出。

   据此，徐先生的优化方案应该是：开放基金择机退出，股票及时卖出，保险立即退出。建议投资，在大盘大跌时介入封闭式基金，此投资均有望达到年收益在10-20%以上。